أستقر الذهب على تراجع طفيف عند مستوى 2518 دولار للأوقية يوم الجمعة عند الساعة 09:43 بتوقيت نيويورك بحسب منصة FOREX.COM للتداول لكنه يظل على المسار الصحيح لتحقيق تقدم شهري ثانٍ على التوالي، حيث أدت تخفيضات أسعار الفائدة المتوقعة من قبل البنوك المركزية الكبرى إلى تقليل التكلفة البديلة للاحتفاظ بالذهب غير المدر للعائد.
أظهرت البيانات الأمريكية الأخيرة أن مؤشرات التضخم المفضلة لدى بنك الاحتياطي الفيدرالي، مؤشر أسعار نفقات الاستهلاك الشخصي الأساسي، تم تعديلها إلى الأسفل، مما يكشف عن تباطؤ أكثر وضوحًا في الربع الثاني. بالإضافة إلى ذلك، انخفضت طلبات البطالة الأولية عن التوقعات، مما عزز اتجاه ضعف سوق العمل. وفي الوقت نفسه، تم تعديل نمو الناتج المحلي الإجمالي الأمريكي للربع الثاني إلى الأعلى.
وعلى الرغم من ذلك، استمرت الأسواق في توقع خفض أسعار الفائدة بمقدار 100 نقطة أساس خلال اجتماعات بنك الاحتياطي الفيدرالي الثلاثة المتبقية هذا العام. ومن المتوقع أيضًا أن ينفذ البنك المركزي الأوروبي تخفيضات في أسعار الفائدة، بدعم من التباطؤ السريع في ضغوط الأسعار. بالإضافة إلى ذلك، تعززت جاذبية الملاذ الآمن للسبائك بسبب تصاعد الصراع في الشرق الأوسط.
الجدير بالذكر أن أعلى مستوى قياسي بلغه عند 2531.60 دولار الذي سجله في 20 أغسطس. وقد اكتسب السبائك أكثر من 3% خلال الشهر.
في الوقت نفسه، تعافى الدولار الأمريكي في أعقاب البيانات الاقتصادية القوية، بما في ذلك نمو الناتج المحلي الإجمالي الأقوى من المتوقع بنسبة 3.0٪ للربع الثاني وانخفاض طلبات البطالة الأولية إلى 231000.
وقد أدت هذه الأرقام إلى خفض احتمالات خفض أسعار الفائدة بشكل كبير من قبل بنك الاحتياطي الفيدرالي في سبتمبر، مما يجعل الأصول غير المدرة للعائد مثل الذهب أقل جاذبية للمستثمرين.
في غضون ذلك، أشار رئيس بنك الاحتياطي الفيدرالي في أتلانتا، رافائيل بوسيك، إلى أنه على الرغم من أن خفض أسعار الفائدة قد يكون ممكنا في حال تباطؤ التضخم بشكل أكبر وارتفاع معدلات البطالة، إلا أن اتخاذ القرار النهائي يتطلب المزيد من البيانات.
وحاليا، تقدر الأسواق فرصة بنحو 66٪ لخفض أسعار الفائدة بمقدار 25 نقطة أساس في سبتمبر، مع انخفاض احتمال خفض أكبر بعد أحدث تقرير للناتج المحلي الإجمالي.
بالإضافة إلى ذلك، تؤثر التوترات الجيوسياسية بشكل كبير أيضا على أسعار الذهب. وقد تدفع الصراعات المتصاعدة في الشرق الأوسط، إلى جانب الأعمال العدائية المستمرة بين روسيا وأوكرانيا، المستثمرين نحو الأصول الآمنة.
وفي هذا الأسبوع، شنت روسيا عدة هجمات جوية على أوكرانيا، في حين ظلت التوترات في الشرق الأوسط مرتفعة.
من الممكن أن تدعم هذه التطورات الجيوسياسية أسعار الذهب، حيث يسعى المستثمرون إلى الأمان في أوقات عدم اليقين. ومع بقاء الوضع العالمي غير مستقر، قد يشهد الذهب زيادة في الطلب، مما يساعد على موازنة الضغوط الناتجة عن البيانات الاقتصادية الأمريكية القوية.
على صعيد اخر، اتسعت خصومات الذهب في الهند هذا الأسبوع إلى أعلى مستوياتها في ستة أسابيع حيث أدى انتعاش الأسعار إلى تثبيط المشتريات، في حين فشلت حصص الاستيراد الجديدة في رفع الطلب الصيني.
وعلى المستوى الفني، يتداول الذهب حاليا عند 2516.49 دولار، منخفضا بنسبة 0.19% خلال اليوم، لكنه لا يزال محافظا على مستواه فوق نقطة محورية حاسمة عند 2515 دولار.
ويتشكل السعر ضمن نمط مثلث صاعد على الرسم البياني لفترة 4 ساعات، مما يشير عادة إلى توقعات صعوديه. وتقع المقاومة الفورية عند 2529.03 دولار، تليها مستويات 2541.49 دولار و2555.86 دولار.
وقد يؤدي اختراق هذه المستويات إلى تحقيق مكاسب إضافية. على الجانب الآخر، يوجد الدعم عند 2500.16 دولار، مع مستويات دعم أعمق عند 2486.23 دولار و2470.51 دولار.
كما يوفر المتوسط المتحرك الأسي لمدة 50 يوما عند 2513.32 دولار والمتوسط المتحرك الأسي لمدة 200 يوم عند 2485.32 دولار دعما مهما، مما يعزز التوقعات الصعودية طالما ظلت الأسعار أعلى من مستوى 2515 دولار.
فيما يتعلق بالمعادن الاخرى، ارتفعت الفضة في المعاملات الفورية بنحو 0.3% إلى 29.53 دولار للأوقية، في حين زاد البلاتين بنسبة 0.2% إلى 939.36 دولار. كما ارتفع البلاديوم بحوالي 0.2% إلى 982.00 دولار، وارتفع 6% حتى الآن هذا الشهر.